La Crisis Financiera Internacional y su impacto en la Patagonia Austral


Situacin y propuestas desde el profesional en Ciencias Economicas.


Introducción:

  • Historia y causas
  • Actores
  • Consecuencias
  • Impacto en Argentina
  • Situacin en T. Fuego
  • El Profesional de Cs. Ec en la Economa

Historia de la crisis
  • Crisis SubPrime (Feb/Ago2007)
  • Quiebra de la Banca de Inversin - Merril Lynch es absorbido por el Bank of America y Bearn Stearn por el JP Morgan.
  • El Gobierno rescata Freddie Mac y Fannie Mae, como as tambin a AIG, la gigante aseguradora. Se inyectan U$S 200 mil millones.
  • Se declara la quiebra de Lehman Brothers (4to. Bco de Inversin).
  • Octubre 2008. Se crea un fondo de U$S 700 mil millones de ayuda financiera.

Causas de la crisis
  • Efecto 11 de septiembre 2001
  • Expectativas excesivamente positivas. Precios en alza de inmuebles.
  • Derivados.
  • Fallas en la securitizacin.
  • Fallas tcnicas en las calificadores de riesgo.
  • Dbil regulacin de la FED.

Actores de la crisis
  • Estados Unidos.
  • Europa.
  • El Grupo G7.
  • El Grupo G20.
  • La Organizacin Mundial del Comercio.

Consecuencias - Fuente EEM.


Fondos Pblicos para comprar activos txicos, capitalizar bancos, etc.

Solucin del G-20 en la reunin del 02 de abril en Londres:

  • Reforma del FMI y BM. En Estudio.
  • Control Global de Bancos. En Estudio.
  • Control de Capitales. NO.
  • Control de las Calificadoras. NO.
  • Programa de Crecimiento Global. NO.
  • Desaparicin del Consenso de Washington. NO.

En el G-20 prevalece la ideologa de Economa Global y Abierta. Reunin de 02 de abril en Londres.
  • NO AL PROTECCIONISMO.
  • ABRIR LA ECONOMIA DE LOS PAISES AL COMERCIO Y A LA INVERSIN.
  • IMPULSAR LA RONDA DE DOHA.

Programa Económico Global

  • Brasil, Rusia, India y China muy beneficiados / dependientes de comercio internacional.
  • Grandes reservas internacionales.
  • Economas con una estrategia clara de insercin internacional.
  • Capacidad de desarrollar sus propios mercados internos.
  • Cadas en los precios de commodities: Petrleo, metales, agrcolas.

China necesita crecimiento de 9 a 10%:
  • Para absorber 24 M de personas que se unen a la fuerza de trabajo por ao.
  • Para absorber 12-14 M de personas que se mueven del sector rural al urbano/industrial.
  • Balanza comercial extraordinariamente positiva.
  • Gran capacidad instalada
  • Si China crece menos trae serios efectos sobre proveedores de commodities

  • Una recesin es parte de los ciclos econmicos.
  • Una depresin es un error de poltica econmica.

Recesión en USA y el mundo

  • L -> Depresin
  • U -> Recesin
  • V -> Slo un gran susto

Consecuencias - Fuente EEM
Impacto en la Argentina

Escenario actual por sector:

Referencias para poder entender el grfico de arriba:
PIB + M = Cp + Cg + Ip + Ig + X

  • PIB = Producto Interno Bruto.
  • M = Importaciones.

(La suma de ambos valores representa la oferta agregada)

  • Cp= Consumo Privado
  • Cg= Consumo Pblico
  • Ip- Inversin Privada
  • lg= Inversin Pblica.
  • X= Exportaciones

(La suma de los cinco componentes econmicos da como resultado la Demanda Agregada).

Indicadores bsicos de la Economa Argentina

FRENTE EXTERNO:

  • Supervit comercial 2009: U$S 9.000 millones
  • Supervit comercial 2008: U$S 13.000 millones
  • Pagos vencimiento de deuda externa: U$S 8.400 millones

FRENTE EXTERNO SALIDA DE CAPITALES.

SITUACIN FISCAL EN LA ARGENTINA

Referencias para poder entender el grfico de arriba:
PIB + M = Cp + Cg + Ip + Ig + X

  • PIB = Producto Interno Bruto.
  • M = Importaciones.

(La suma de ambos valores representa la oferta agregada)

  • Cp= Consumo Privado
  • Cg= Consumo Pblico
  • Ip- Inversin Privada
  • lg= Inversin Pblica.
  • X= Exportaciones

(La suma de los cinco componentes econmicos da como resultado la Demanda Agregada).

Consecuencias en Tierra del Fuego

Amenazas a la Economa de TDF
  • Desmanejo en Polticas del Estado Provincial
  • Excesos de stocks de Pases Grandes
  • Dficit Fiscal Nacional.
  • Concentracin del Capital.
  • Falta de Inversiones en Infraestructura.
  • Matriz Energtica.
  • Nueva Ley de Coparticipacin.
  • Falta de Crdito.
  • Inseguridad Jurdica.
  • Polticas de la O.M.C.
  • Tipo de cambio revaluado.
  • Recesin en el Pas.

La Crisis Financiera: Debilidades.

DEBILIDADES DEL ESCENARIO ACTUAL (MAYO 09) EN LA PROVINCIA DE TIERRA DEL FUEGO.

  • ALTO NIVEL DE ENDEUDAMIENTO PBLICO
  • RIGIDEZ EN EL GASTO PBLICO.
  • BAJA CAPACIDAD PARA LA INVERSIN PBLICA.
  • SOBREDIMENSIONAMIENTO DEL EMPLEO PBLICO.
  • FALTA UNA VISIN DE LARGO PLAZO PARA AUNAR VOLUNTADES.
  • TIPO DE CAMBIO DESFAVORABLE QUE AFECTA ENTRE OTROS SECTORES, AL TURISMO Y A LA INDUSTRIA ELECTRONICA.

La Crisis Financiera: Amenazas

AMENAZAS AL ESTADO PROVINCIAL

  • RECESIN O DEPRESIN A NIVEL INTERNACIONAL Y NACIONAL.
  • DISMINUCIN EN LOS INGRESOS FISCALES POR COPARTICIPACIN, TRIBUTOS LOCALES Y REGALIAS.
  • INCREMENTO DEL DEFICIT FISCAL CON MAYOR ENDEUDAMIENTO. PROBABILIDAD DE EMISIN DE CUASI MONEDAS.
  • AGUDIZACIN DEL DESEMPLEO CON ESTANFLACIN.
  • DISCUSIN EN EL CONGRESO DE LA LEY DE COPARTICIPACIN Y LA FRAGILIDAD JURIDICA DE LA LEY NRO. 19640

La Crisis Financiera: Fortalezas

    FORTALEZAS DEL ESTADO PROVINCIAL

  • CAPITAL HUMANO.
  • RECURSOS NATURALES.
  • DIVERSIDAD.
  • LOCALIZACIN GEOPOLITICA.
  • INFRAESTRUCTURA.

La Crisis Financiera: Oportunidades

OPORTUNIDADES DE LA PROVINCIA.

  • PROPONER UNA VISIN DE LARGO PLAZO.
  • PACTO SOCIAL CON LOS AGENTES ECONOMICOS, SINDICATOS, CAMARAS, EMPRESARIOS, ETC.
  • REFORMAR LA ADMINISTRACIN PBLICA. JERARQUIZACIN DEL EMPLEO PBLICO.
  • MEJORAR LA CALIDAD DEL GASTO DEL ESTADO.
  • PROMOVER LA COMPETITIVIDAD, EL VALOR AGREGADO Y LA SUSTITUCIN DE COMPRAS DEL CONTINENTE POR PRODUCCIN LOCAL.
  • PROMOVER EL MERCADO DE CAPITALES

Qu solucin pueden aportar los profesionales en Cs Ec?

Qu puede aportar el Profesional en Ciencias Econmicas para resolver la grave crisis financiera que amenaza la economa de nuestra provincia y la regin patagnica ?
La actuacin profesional en el Estado:

  • Profesionalizacin total en la toma de decisiones a nivel ejecutivo, legislativo y judicial.
  • Puesta en marcha de un sistema contable de contabilidad patrimonial y de resultados.
  • Profesionalizar totalmente la elaboracin de los presupuestos del Estado. Nunca ms los reconducidos.
  • Necesidad de implementar indicadores econmicos para ver la evolucin de la economa (Tableros de Comando)

  • Puesta en marcha de las oficinas de Regulacin Estatal en el Control de Precios y productividad de las Empresas formadoras de precios.
  • Transparentar los mercados.
  • Toma de inventarios y controles de los Ingresos del Estado. Las variables de flujo y stocks son fundamentales para la efectiva gestin pblica.
  • Creacin de Fondos Anticrisis para estabilizar los ciclos econmicos.

  • Aprovechamiento de los recursos humanos (reasignacin de funciones y nueva escala salarial en base a la rendimientos y productividad en la funcin pblica).
  • Anlisis Econmicos Financieros en los Proyectos Sociales, fundamentacin y fuentes de financiacin. Organizacin de equipos interdiscplinarios.

  • Poner en marcha el proceso de SUSTITUCIN DE BIENES Y SERVICIOS comprados al continente.
  • Coordinar y promover el proceso de autoabastecimiento de alimentos y sentar las bases para la exportacin y abastecimiento de los cruceros que arriban a Ushuaia.
  • Es fundamental que el multiplicador del dinero acompae el proceso de AGREGAR VALOR A LA ECONOMIA LOCAL.
  • APOYO INCONDICIONAL A LAS PYMES LOCALES.

  • Anlisis actuarial de los fondos jubilatorios, su sustentabilidad y fuente constante de financiacin para la oferta de fondos en el Mercado de Capitales Local.
  • Creacin y puesta en marcha del Mercado de Capitales a nivel regional. Los ahorros de los Patagnicos deben promover las inversiones en la regin.

  • Desde lo financiero, PROFESIONALIZAR EL BANCO DE LA PROVINCIA DE TIERRA DEL FUEGO, siendo su objetivo FUNDAMENTAL direccionar el AHORRO local a la INVERSIN PRODUCTIVA en el proceso de SUSTITUCIN DE COMPRAS DE BIENES Y SERVICIOS DEL CONTINENTE.

  • Promover la creacin de CLUSTER (Encadenamientos productivos), a nivel provincial y regional.
  • En base a la VISIN GLOBAL consensuada por el Gobierno y la comunidad, nuestro profesional en Cs Ec debe ser el vector que direccione la economa local hacia un crecimiento sustentable y promueva el desarrollo de la sociedad en su conjunto.

Objetivos Finales

  • Para que exista capitalismo debe existir el crdito.
  • Para que exista inversin debe haber seguridad jurdica, reglas claras en los mercados.
  • Para que exista crecimiento debe de existir distribucin de la riqueza.
  • Para que exista distribucin de la riqueza es necesario que se incremente el valor agregado, la competitividad y productividad de la economa.
  • Para que pueda existir todo lo anterior, LA EDUCACIN, LA SALUD, LA JUSTICIA Y LA SEGURIDAD deben ser los pilares de nuestra comunidad.

Por: Dr. Enrique Silva Presidente de la Bolsa de Comercio de la Patagonia

Buenos Aires, 30 de Marzo de 2001

DIEGO LO TARTARO PRESIDENTE IADER